Repsol a donné accès à GIE (par l’intermédiaire de sa filiale Breakwater Energy Holdings S.À R.L.) dans les activités d’exploration et de production d’hydrocarbures de Repsol (Repsol Upstream ».) par la vente d’un 25 % de participation dans ce domaine, d’une valeur de 4,8 milliards de dollarsselon une déclaration à la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV). En outre, l’accord prévoit l’introduction en bourse d’une participation minoritaire dans l’entreprise aux États-Unis à partir de 2026, sous réserve des conditions de marché nécessaires.
La valeur de l’offre de 4,8 milliards de dollars implique que. l’entreprise est évaluée à 19 milliards de dollars. pour 100 % de Repsol Upstream, ce qui est nettement supérieur aux évaluations consensuelles des analystes. Il est prévu de payer 3,4 milliards de dollars à Repsol et de faire en sorte que le véhicule amont ait une dette nette de 5,6 milliards de dollars.
La transaction comprend le portefeuille mondial d’exploration, de développement et de production de Repsol, avec une production estimée d’ici 2022 à 570 000 barils d’équivalent pétrole par jour et des réserves prouvées et probables de 2,3 milliards de barils d’équivalent pétrole, dont environ 70 % sont des volumes de gaz. Repsol Upstream dispose également de ressources contingentes de 3,6 milliards de barils équivalent pétrole.
Repsol Upstream sera restructuré sous une seule entité et. Le GIE va acquérir une participation de 25 %. à la clôture de la transaction. Cette entité conservera le personnel, l’équipe de gestion et le plan d’affaires existants, complétés par l’expertise financière et stratégique étendue du GIE.
Le véhicule se concentrera sur le renforcement et la décarbonisation de son portefeuille mondial.y compris la possibilité susmentionnée d’une introduction en bourse dans quatre ans. Repsol, en tant qu’actionnaire majoritaire, continuera à contrôler le véhicule et à le consolider dans les comptes du groupe Repsol.
» Le La société bénéficiera de l’expertise du GIE pour maximiser la création de valeur future. et renforcer les atouts de Repsol Upstream en tant que société internationale de premier plan dans le domaine de l’amont, avec une plus grande pondération du gaz dans son portefeuille », a déclaré la société dans un communiqué. « La nouvelle entité poursuivra les objectifs et politiques ESG5 existants de Repsol dans les activités en amont, en les renforçant davantage avec les normes ESG robustes du GIE », ajoute-t-elle.
« Notre ambition est de mener la transition énergétique. Cet accord pionnier renforce le sens stratégique de l’unité amont. au sein du groupe et, dans le même temps, favorise la transformation de l’entreprise et son profil multi-énergie pour atteindre zéro émission nette d’ici 2050″, a déclaré Josu Jon Imaz, PDG de Repsol.
« La transition énergétique détermine toutes les décisions que nous prenons et… nous sommes ravis de nous associer à un leader mondial de la stature de Repsol. Nous sommes heureux d’avoir l’occasion de mener le changement dans notre secteur », a déclaré R. Blair Thomas, président et directeur général du GIE.
La transaction, soumise aux approbations réglementaires habituelles, devrait être conclue dans les six prochains mois, une fois que la nouvelle structure d’entreprise de l’activité en amont sera en place.
